Nvidia rekent geheugentekort door: servers 15 procent duurder

In dit artikel:

Nvidia-klanten moeten vanaf begin volgend jaar rekening houden met fors hogere prijzen voor AI-servers. Systemen met de nieuwste Vera Rubin- en Grace Blackwell-chips worden volgens ingewijden in veel gevallen meer dan 15 procent duurder. De precieze stijging verschilt per server en hangt vooral af van het type Nvidia-chip en de hoeveelheid ingebouwd geheugen.

De belangrijkste oorzaak is een wereldwijd tekort aan snelle geheugenchips. Datacenters hebben voor het trainen en gebruiken van AI-modellen steeds grotere hoeveelheden geheugen nodig, terwijl Samsung, SK Hynix en Micron hun productie niet snel genoeg kunnen uitbreiden. Daardoor stijgen de geheugenkosten en worden ook complete AI-servers duurder. Nvidia, dat een brutomarge van ongeveer 75 procent heeft, lijkt een deel van die kosten door te berekenen.

Voor Microsoft, Google, Amazon en Meta kunnen de prijsverhogingen grote gevolgen hebben, omdat zij miljarden investeren in AI-datacenters en nog sterk afhankelijk zijn van Nvidia. Hun eigen AI-chips bieden geen volledige oplossing: ook die systemen hebben veel geheugen nodig, dat grotendeels door dezelfde drie fabrikanten wordt geleverd. De hogere chipkosten zijn al breder zichtbaar bij onder meer Apple en Qualcomm.

Nvidia publiceert volgende week kwartaalcijfers, waarbij beleggers vooral letten op de vraag naar AI-chips en de vooruitzichten voor verdere investeringen in AI-infrastructuur. Zolang het geheugentekort aanhoudt, dreigt de hele AI-keten duurder te worden.